金融風險管理

《高等院校金融學系列精品規劃教材：金融風險管理》共分17章。第1章介紹了金融風險類型；第2章介紹了金融工具的風險度量；第3章探討了資產的收益和風險；第4章主要講述了收益率的波動；第5章介紹了遠期、期貨和互換定價；第6章集中討論了期權無套利定價關係；第7～8章介紹了標準期權和非標準期權的定價方法；第9～10章討論了商品和股票的風險管理；第11章集中於探討公司證券定價；第12章介紹了股指期貨和期權；第13～14章介紹了外匯和利率的風險管理；第15章介紹了信用風險定價；第16～17章介紹了兩種美式期權定價模型：連續時間美式期權定價模型、外匯和分形美式期權定價模型。 ^[2] 

前言

第1章 緒論

1.1 市場風險

1.2 匯率風險

1.3 利率風險

1.4 信用風險

1.5 流動風險

本章小結

練習題

第2章 金融工具的風險度量

2.1 連續複利

2.2 付息債券的風險度量

2.3 貼現債券的風險度量

2.4 等額支付貸款的風險度量

2.5 永久年金的風險度量

2.6 股票的風險度量

本章小結

練習題

第3章 資產的收益和風險

3.1 收益率的計算

3.2 資產的收益與風險

3.3 參數對投資組合收益和風險的影響

3.4 組合投資理論

3.5 資本資產定價模型

本章小結

練習題

附錄3 A允許融資也允許融券公式推導

第4章 收益率的波動

4.1 標準差的定義

4.2 標準差的估計

4.3 自迴歸條件異方差模型

4.4 指數加權移動平均模型

4.5 廣義自迴歸條件異方差模型

本章小結

練習題

第5章 遠期、期貨和互換定價

5.1 期貨合約的特徵

5.2 遠期和期貨合約定價

5.3 期貨的預期收益和風險

5.4 商品資產價格風險套期保值

5.5 金融資產價格風險套期保值

5.6 多元風險期貨對沖

5.7 互換合約定價

本章小結

練習題

第6章 期權無套利定價關係

6.1 看漲期權與看跌期權

6.2 金融衍生工具的收益函數

6.3 歐式期權的價格下限和平價關係

6.4 美式期權的價格下限和平價關係

6.5 期貨期權無套利定價關係

6.6 市場之間的無套利定價關係

本章小結

練習題

第7章 標準期權定價方法

7.1 期權定價模型

7.2 歐式期權風險度量

7.3 美式期權風險度量

本章小結

附錄7 A恆等式

附錄7 B美式期權風險參數的推導

第8章 非標準期權定價

8.1 提前執行歐式期權定價

8.2 提前結束美式期權定價

8.3 百慕大期權定價

8.4 組合歐式期權定價

8.5 組合美式期權定價

8.6 資產互換期權定價

本章小結

第9章 商品風險管理

9.1 商品期貨合約

9.2 商品期貨定價

9.3 商品期貨對沖比率

本章小結

附錄9 A上海商品期貨交易所黃金期貨合約

第10章 股票風險管理

10.1 股票期貨

10.2 股票期權定價

10.3 流動風險定價

本章小結

練習題

附錄10 A中航油炒期貨期權虧損5.5 億美元

第11章 公司證券定價

11.1 公司債券定價

11.2 次級債券定價

11.3 股本權證定價

11.4 可轉債券定價

本章小結

第12章 股票指數期貨和期權

12.1 股票價格指數

12.2 指數期貨

12.3 指數期權

本章小結

練習題

第13章 外匯風險管理

13.1 外匯報價與即期市場套匯

13.2 外匯遠期合約與套利交易

13.3 外匯期貨合約與期貨定價

13.4 外匯期權合約

13.5 外匯互換合約

本章小結

練習題

第14章 利率風險管理

14.1 利率遠期合約

14.2 利率期貨合約

14.3 期貨期權合約

14.4 利率互換合約

14.5 利率限制合約

14.6 利率互換期權定價

本章小結

第15章 信用風險定價

15.1 信用評分模型

15.2 用期權定價模型計算違約概率

15.3 用期權定價模型計算信用風險溢價

本章小結

練習題

第16章 連續時間美式期權定價模型

16.1 美式期權定價模型概述

16.2 股票價格行為模型

16.3 無套利機會股票價格模型

16.4 美式看漲期權定價模型

16.5 美式看跌期權定價模型

本章小結

練習題

第17章 外匯和分形美式期權定價模型

17.1 美式外匯期權定價模型

17.2 分形美式期權定價模型

本章小結

練習題

附錄A 連續隨機過程

參考文獻 ^[2]