投資學

《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》的編寫宗旨是，教材內容不求大全，力圖揭示本課程最基礎、最本質的東西。《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》緊密跟蹤國際上現代投資學發展的動向，充分反映現代投資學的核心內容、主要的研究方法和最新的研究成果。《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》以定量分析為主，培養學生金融定量分析能力，為此配備了大量例題和習題。

第一章 投資的收益、風險與效用函數

第一節 單一資產的收益與風險

第二節 資產組合的收益與風險

第三節 效用函數

第四節 複利與現值

複習題

第二章 固定收益證券

第一節 固定收益證券的價值評估

第二節 債券的收益率

第三節 利率期限結構

第四節 久期

第五節 凸度

第六節 債券的免疫

複習題

第三章 股票價值評估

第一節 股票價值評估的基本原理

第二節 現金流貼現法

第三節 每股盈餘估價法

第四節 其他評估方法

複習題

第四章 投資組合理論

第一節 投資組合的圖解

第二節 可行集、最小方差集和有效前沿

第三節 最優投資組合的確定

第四節 兩基金定理

第五節 包含一項無風險資產

第六節 單基金定理

複習題

第五章 資本資產定價模型

第一節 資產定價模型概述

第二節 資本市場線

第三節 資本資產定價模型

第四節 資產B值的確定

第五節 證券市場線

第六節 證券特徵線

第七節 CAPM的定價公式

複習題

第六章 因素模型與套利定價理論

第一節 因素模型

第二節 套利定價理論

複習題

第七章 狀態價格定價與風險中性定價

第一節 無套利定價與線性定價

第二節 投資組合選擇定理與對數最優定價

第三節 有限狀態模型與風險中性定價

第四節 最優證券組合增長

複習題

第八章 衍生產品定價Ⅰ

第一節 遠期合約

第二節 期貨合約

第三節 互換

第四節 期權基礎

第五節 二叉樹模型

複習題

第九章 衍生產品定價Ⅱ

第一節 資產的動態模型

第二節 Black-Scholes期權定價公式

第三節 套期保值參數

第四節 複製、合成期權與計算方法

第五節 利率衍生品

第六節 投資評估的一般框架

複習題

第十章 基於VaR的市場風險度量

第一節 VaR基本內容

第二節 對角線模型與波動率估計

第三節 測度VaR的方法

第四節 VaR映射

第五節 VaR模型的檢驗

複習題

第十一章 資產配置與投資組合管理

第一節 資產配置管理

第二節 債券投資組合管理

第三節 股票投資組合管理

第四節 對股票與債券進行綜合配置

複習題

第十二章 投資組合的業績評價

第一節 投資組合業績評價的基準

第二節 單因素整體業績評估模型

第三節 多因素整體業績評估模型

第四節 證券選擇能力與時機選擇評價

複習題

參考文獻

《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》以介紹現代投資學的核心內容：投資管理為主，具體內容包括：收益與風險的衡量、固定收益證券分析、股票價值評估、投資組合理論、資本資產定價模型、套利定價理論、風險中性定價、衍生產品定價、基於VaR的市場風險度量、資產配置與組合管理、投資組合的業績評價。

《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》適用於金融學、金融工程等專業的本科生，金融學、應用經濟學、工商管理、管理科學與工程等專業的碩士研究生以及金融碩士，同時《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》也適用於MBA（金融方向）學員。對於金融行業從業人員，《投資學/高等學校“十二五”規劃教材·經濟管理類》也是一本不錯的參考資料。