財務管理

《2017年 全國會計專業技術資格考試標準教材與專用題庫 財務管理》以新版《中級會計專業技術資格考試大綱》為依據，面向中級會計職稱的“財務管理”科目，並由眾多專家學者在多年研究其命題特點及解題方法的基礎上編寫而成。

在深入研究財政部關於中級會計職稱的新版考試大綱和考試環境的基礎上，《2017年 全國會計專業技術資格考試標準教材與專用題庫 財務管理》總結、提煉了考試內容的重點及命題方式，精心編寫“考綱分析與應試策略”，旨在為考生提供全面的複習和應試策略。此外，第1章至第十章分別依據新版考試大綱的考點要求，全面、細緻地講解各類知識點。第1、二章講解總論和財務管理基礎；第三章至第十章講解財務管理的內容和工作環節，分別為預算管理、籌資管理（上）、籌資管理（下）、投資管理、營運資金管理、成本管理、收入與分配管理、財務分析與評價。除了知識點講解外，每章還提供考情分析、學習建議及同步強化自測練習題。

《2017年 全國會計專業技術資格考試標準教材與專用題庫 財務管理》配套光盤設有“考試指南”“考試大綱”“章節練習”“同步練習”“題型精練”“歷年真題”“模擬考場”“PPT課件”和“錯題重做”等板塊。其中，“模擬考場”完全模擬真實機考環境，讀者可以像真實考試一樣在該系統中進行登錄、答題、交卷等操作，從而快速熟悉機考環境，避開失分雷區，提高應試能力。

《2017年 全國會計專業技術資格考試標準教材與專用題庫 財務管理》適合全國各地報考會計專業技術資格考試“財務管理”科目的考生使用，也可作為中職、高職院校會計專業的教學輔導書或相關培訓班教材。

考綱分析與應試策略

一、考情簡介 1

（一）考試科目 1

（二）考試形式 1

（三）考試題型 1

（四）考試時間 1

（五）考試注意事項 1

二、考綱分析 2

（一）重點難點分析 2

（二）內容結構分析 3

三、學習方法 3

（一）蒐集信息，制訂計劃 3

（二）精讀教材，系統學習 4

（三）歸納總結，注重實際 4

（四）全真模擬，反覆練習 4

四、應試技巧 4

（一）考前準備要充分 4

（二）答題方法與技巧 5

（三）各題型答題技巧 5

（四）無紙化方式答題技巧 8

章 總論

節 企業與企業財務管理 9

一、企業的定義及其組織形式 9

二、企業財務管理的內容 11

第二節 財務管理目標 12

一、企業財務管理目標理論 12

二、利益衝突與協調 14

三、企業的社會責任 15

第三節 財務管理環節 16

一、財務計劃與預算 16

二、財務決策與控制 17

三、財務分析與考核 17

第四節 財務管理體制 17

一、企業財務管理體制的一般模式 18

二、集權與分權的選擇 18

三、企業財務管理體制的設計原則 19

四、集權與分權相結合型財務管理體制的一般內容 21

第五節 財務管理環境 22

一、技術環境 22

二、經濟環境 22

三、金融環境 24

四、法律環境 26

第六節 同步強化自測練習 26

第二章 財務管理基礎

節 貨幣時間價值 30

一、貨幣時間價值的含義 30

二、終值和現值的計算 31

三、利率的計算 37

第二節 風險與收益 39

一、資產的收益與收益率 39

二、資產的風險及其衡量 42

三、證券資產組合的風險與收益 45

四、資本資產定價模型 49

第三節 成本性態 51

一、固定成本 51

二、變動成本 53

三、混合成本 54

四、總成本模型 56

第四節 同步強化自測練習 57

第三章 預算管理

節 預算管理概述 60

一、預算的特徵與作用 60

二、預算的分類 61

三、預算體系 62

四、預算工作的組織 62

第二節 預算的編制方法與程序 63

一、預算的編制方法 63

二、預算的編制程序 70

第三節 預算編制 71

一、業務預算的編制 71

二、專門決策預算的編制 77

三、財務預算的編制 77

第四節 預算的執行與考核 82

一、預算的執行 82

二、預算的調整 83

三、預算的分析與考核 83

第五節 同步強化自測練習 84

第四章 籌資管理（上）

節 籌資管理的主要內容 88

一、企業籌資的動機 88

二、籌資管理的內容 90

三、籌資方式 91

四、籌資的分類 92

五、籌資管理的原則 94

第二節 債務籌資 95

一、銀行借款 95

二、發行公司債券 99

三、融資租賃 102

四、債務籌資的優缺點 105

第三節 股權籌資 106

一、吸收直接投資 106

二、發行普通股股票 110

三、留存收益 115

四、股權籌資的優缺點 116

第四節 同步強化自測練習 117

第五章 籌資管理（下）

節 混合籌資 120

一、混合籌資的概念和分類 120

二、可轉換債券 120

三、認股權證 124

四、優先股 125

第二節 資金需要量預測 127

一、資金需要量預測的目的 127

二、因素分析法 127

三、銷售百分比法 127

四、資金習性預測法 129

第三節 資本成本與資本結構 131

一、資本成本 131

二、槓桿效應 137

三、資本結構 143

第四節 同步強化自測練習 147

第六章 投資管理

節 投資管理的主要內容 151

一、企業投資的作用 151

二、企業投資管理的特點 152

三、企業投資的分類 153

四、投資管理的原則 154

第二節 投資項目財務評價指標 155

一、項目現金流量 156

二、淨現值 159

三、年金淨流量 160

四、現值指數 161

五、內含報酬率 162

六、回收期 164

第三節 項目投資管理 167

一、獨立投資方案的決策 167

二、互斥投資方案的決策 167

三、固定資產更新決策 168

第四節 證券投資管理 172

一、證券資產的特點 172

二、證券投資的目的 173

三、證券資產投資的風險 173

四、債券投資 174

五、股票投資 176

第五節 同步強化自測練習 178

第七章 營運資金管理

節 營運資金管理的主要內容 183

一、營運資金的特點 183

二、營運資金的管理原則 185

三、營運資金管理策略 185

第二節 現金管理 188

一、持有現金的動機 188

二、目標現金餘額的確定 189

三、資金集中管理模式 192

四、現金收支日常管理 193

第三節 應收賬款管理 195

一、應收賬款的功能 196

二、應收賬款的成本 196

三、應收賬款的管理目標 197

四、信用政策 197

五、應收賬款的監控 200

六、應收賬款日常管理 202

第四節 存貨管理 205

一、存貨的概念與功能 205

二、存貨的成本 206

三、存貨量的確定 207

四、存貨的控制系統 209

第五節 流動負債管理 210

一、短期借款 211

二、短期融資券 213

三、商業信用 213

四、流動負債的利弊 215

第六節 同步強化自測練習 215

第八章 成本管理

節 成本管理的主要內容 220

一、成本管理的作用 220

二、成本管理的目標 221

三、成本管理的主要內容 222

第二節 量本利分析與應用 224

一、量本利分析概述 224

二、單一產品量本利分析 227

三、多種產品量本利分析 230

四、目標利潤分析 233

五、利潤敏感性分析 234

六、量本利分析在經營決策中的應用 236

第三節 標準成本控制與分析 238

一、標準成本控制與分析的概述 238

二、標準成本的制定 238

三、成本差異的計算及分析 240

第四節 作業成本與責任成本 244

一、作業成本管理 244

二、責任成本管理 251

第五節 同步強化自測練習 256

第九章 收入與分配管理

節 收入與分配管理的主要內容 261

一、收入與分配管理的作用及原則 261

二、收入與分配管理的主要內容 262

第二節 收入管理 264

一、銷售預測分析 264

二、銷售定價管理 268

第三節 納税管理 276

一、納税管理與納税籌劃概述 276

二、納税管理的內容 278

第四節 分配管理 284

一、股利政策與企業價值 284

二、利潤分配製約因素 290

三、股利支付形式與程序 294

四、股票分割與股票回購 297

五、股權激勵 299

第五節 同步強化自測練習 302

第十章 財務分析與評價

節 財務分析與評價的主要內容與方法 309

一、財務分析的作用和內容 309

二、財務分析的方法 310

三、財務分析的侷限性 314

四、財務評價 316

第二節 基本的財務報表分析 316

一、償債能力分析 318

二、營運能力分析 324

三、盈利能力分析 328

四、發展能力分析 329

五、現金流量分析 331

第三節 上市公司財務分析 333

一、上市公司特殊財務分析指標 333

二、管理層討論與分析 337

第四節 財務評價與考核 340

一、企業綜合績效分析的方法 340

二、綜合績效評價 345

第五節 同步強化自測練習 350

附錄一 係數表 357

附錄二 同步強化自測練習參考答案 365

本教材由人大、復旦等名校教授嚴格審校，力求做到全面、詳盡、準確！

編委會

（按姓氏筆畫排序）

劉仲文 首都經濟貿易大學會計學院 教授/原副院長/校教學督導專家

池國華 東北財經大學會計學院 教授/博士生導師

張文賢 復旦大學管理學院會計學系 教授/博士生導師/原系主任

陳漢文 對外經濟貿易大學國際商學院 教授、博士生導師

周 虹 中國人民大學財政金融學院 副教授

趙惠芳 合肥工業大學財務管理研究所 教授/所長

徐光華 南京理工大學經濟管理學院會計學系 教授/博士生導師/系主任

崔也光 首都經濟貿易大學會計學院 教授/博士生導師/校長助理、院長

謝波峯 中國人民大學金融與財税電子化研究所 副教授/副所長

樊行健 西南財經大學會計學院 教授/博士生導師/原副校長