財務管理

財税既是國家財政的命脈，也是現代經濟發展和企業經營的關鍵支撐，財務管理是對企業實行科學管理、確保經營收益的重要手段，更是企業制訂政策和計劃的主要依據。財務管理業務惠及眾多企業，涉及各個經濟領域，在國家經濟發展、國民經濟建設、改善民生、構建和諧社會等方面發揮着極其重要的作用，並逐漸受到經濟管理者、企業管理者、社會管理者的廣泛重視。

會計是企業的管家、財務管理則更側重於企業經營效益管理，“財務管理”既是會計專業非常重要的專業課程，也是從業、就業者所必須掌握的關鍵知識技能。隨着我國經濟改革的不斷深化、企業內部環境與外部環境也在不斷髮生重大變化，新的經濟現象與管理方式的出現使得企業間的競爭越來越激烈。企業要在激烈的競爭中求生存、尋發展，就必須加強企業管理，加強企業財務管理已成為目前亟待解決的問題。

目前我國正處於經濟和社會轉型時期，隨着國家經濟轉軌、產業結構調整，湧現了旅遊、物流、電子商務、生物醫藥、動漫、演藝等一大批新興服務和文化創意產業，為此國家近年出台了多項有利於新興產業和中小微企業發展的財税政策。當前面對國際市場激烈競爭、對企業會計從業人員業務素質要求越來越高，加強現代企業管理者財務管理知識技能培訓，對規範經營、提高管理能力、更好地為我國經濟發展服務，這既是工商服務企業可持續快速發展的戰略選擇，也是本書出版的真正目的和意義。

本書作為財税管理專業的特色教材，全面貫徹國家近年頒佈實施的企業會計準則、企業財務通則，結合税制營改增、遵守新的會計規章管理制度，堅持以科學發展觀為統領，嚴格按照教育部關於“加強職業教育，突出實踐技能培養”教育教學改革的要求，注重實踐能力和應用技能的培養，本書的出版不僅有力地配合了高等教育教學創新和教材更新，也體現了應用型大學辦學育人注重職業性、實踐性、應用性的特色，既滿足了社會需求，也起到了為國家經濟建設服務的作用。

全書共分8章，以培養學習者應用能力為主線，根據財務管理操作規程，系統介紹財務管理基礎、籌資管理、企業投資管理、營運資金管理、利潤分配管理、財務分析等財務管理基本理論知識和管理方法，並通過實踐訓練提高應用能力與技能。

由於本書堅持改革創新、注重與時俱進，具有知識系統、案例豐富、貼近實際、實用性強等特點，並注重崗位技能與應用能力的培養，因此本書既可作為應用型大學財税專業的首選教材，也可以作為高職高專和成人高校財務管理的教學用書，還可以用於各類企業財税管理幹部及從業人員的在職培訓，併為廣大“中、小、微”企業及創業者提供有益的幫助。

本書由李大軍籌劃並具體組織，梁紅霞和劉雅娟主編、梁紅霞統改稿，李克紅、何永利為副主編，財務管理專家熊化珍教授審定。作者編寫分工：牟惟仲（序言），梁紅霞（第一章），李克紅（第二章、第三章），何永利（第四章），劉雅娟（第五章、附錄），薄雪萍（第六章），梁月（第七章），梁紅霞、黎宇（第八章）；華燕萍、李曉新（文字和版式修改、製作課件）。

在教材編寫過程中，我們參考了大量財務管理與實務的最新書刊、網站資料、企業財務管理規定，並得到有關專家教授的具體指導，在此一併致謝。為配合教學，本書提供配套電子課件。因作者水平有限，書中難免存在疏漏和不足，懇請同行和讀者批評指正。

編者

2018年5月 ^[1] 

本書依據國家頒佈實施的“企業會計準則”和“企業財務通則”，結合税制營改增，以企業財務活動為主線，深入淺出地介紹財務管理基礎、籌資管理、企業投資管理、營運資金管理、利潤分配管理、財務分析等財務管理基本理論知識和管理方法，並通過實踐訓練提高應用能力與技能。 本書具有知識系統、案例豐富、貼近實際、實用性強等特點，並且注重崗位技能與應用能力的培養。 ^[1] 

第一章財務管理概述

第一節財務管理的內容

一、企業財務管理的內容

二、企業財務關係

第二節財務管理的環境

一、財務管理環境的分類

二、宏觀財務環境

三、微觀財務環境

第三節財務管理的假設

一、財務管理假設的概念

二、財務管理假設的分類

三、財務管理假設的構成

第四節財務管理的目標

一、財務管理目標概述

二、財務管理目標的內容

第二章財務管理價值觀念

第一節貨幣時間價值

一、貨幣時間價值的概念

二、貨幣時間價值的計算

第二節風險與報酬

一、風險的概念及分類

二、風險的衡量

三、風險報酬

第三章籌資方式

第一節企業籌資概述

一、企業籌資的動機

二、企業籌資的類型

三、籌資渠道與籌資方式

四、籌資數量的預測

第二節股權資本的籌集

一、吸收直接投資

二、普通股籌資

三、優先股籌資

第三節債務資本的籌集

一、銀行借款

二、債券籌資

三、融資租賃

四、商業信用

第四章籌資決策

第一節資本成本

一、資本成本的概述

二、資本成本的計算

第二節槓桿利益與風險

一、成本習性

二、經營槓桿

三、財務槓桿

四、複合槓桿

第三節資本結構決策

一、資本結構概述

二、最佳資本結構決策

第五章企業投資管理

第一節企業投資管理概述

一、投資的作用

二、投資的分類

三、企業投資管理的基本原則

第二節項目投資管理

一、項目投資的概念與特點

二、項目投資的程序

三、現金流量

四、投資決策評價指標

五、投資決策指標的應用

六、有風險情況下的投資決策

第三節證券投資管理

一、證券投資概述

二、債券投資

三、股票投資

四、基金投資

五、證券組合投資

第六章營運資金管理

第一節貨幣資金的管理

一、貨幣資金的特點

二、貨幣資金的持有動機

三、現金的成本

四、現金管理

第二節應收賬款的管理

一、應收賬款的功能

二、應收賬款管理不力對企業的影響

三、應收賬款的成本

四、應收賬款的管理

第三節存貨的管理

一、儲備存貨的原因

二、存貨的成本

三、存貨管理

第七章利潤分配管理

第一節利潤及其分配順序

一、利潤及其構成

二、利潤分配原則

三、利潤分配的順序

第二節股利政策

一、股利政策的目的

二、影響股利政策的因素

三、股利形式

四、股利的發放程序

五、股利政策

六、股利政策的選擇

第八章財務分析

第一節財務分析概述

一、財務分析的基本概念

二、財務分析的基本程序

三、判別財務指標優劣的標準

第二節財務分析方法

一、比較分析法

二、比率分析法

三、因素分析法

第三節財務指標分析

一、償債能力指標

二、營運能力指標

三、獲利能力指標

四、綜合指標分析

參考文獻

^[2]