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保值性遠期外匯交易
鎖定
- 中文名
- 保值性遠期外匯交易
- 分 類
- 遠期外匯交易
- 學 科
- 經濟學
- 主要使用者
- 進出口商、國際投資者等
保值性遠期外匯交易定義
保值性遠期外匯交易是指賣出(或買人)金額等於所持有的(或所承擔的)一筆外幣資產(或負債)的遠期外匯,交割期限一般與資產變現(或負債償付)的日期相匹配,使這筆外幣資產(或外幣負債)以本幣表示的價值免受匯率變動的影響,從而達到保值目的的外匯交易。
保值性遠期外匯交易案例
以下以進口商應用遠期外匯交易來進行進口付匯保值説明遠期交易的保值作用。進口商從國外進口商品,若使用外幣支付貨款。這樣該進口商就可能面臨因為這種外幣匯率的上漲所帶來的損失。為避免這種損失,進口商可以應用遠期外匯交易進行套期保值。
即期匯率:1澳元=100.00~100.12日元 3月期遠期匯水數:2.00~1.90 故3月期遠期匯率為:1澳元=98.00~98.22日元 如果該澳大利亞進口商在簽訂進口合同時預測3個月後日元對澳元的即期匯率將會升值到:
問:
(1)若澳大利亞進口商不採取避免匯率風險的保值措施,現在就支付10億日元,則需要多少澳元? (2)若現在不採取保值措施,而是延遲到3個月後支付10億日元,則到時需要支付多少澳元? (3)若該澳大利亞進口商現在採取套期保值措施,應該如何進行?3個月後他實際支付多少澳元? 解: