財務約束機制

①充當財務運行機制的控制器和調節器，對財務機制的運行方向進行約束和控制。財務運行機制本身也具有調控職能，但它與財務約束機制的調控職能有明顯的不同。首先，財務約束機制對整個財務機制的運行起着決定性的制約作用，控制指令往往與整個企業的重大財務決策有關。其次，財務運行機制的日常控制是採取不間斷的方式進行，而財務約束機制則是採取間斷脈衝的方式進行。最後，財務約束機制的調控作用大於財務運行機制的日常調整作用。

②不斷調整財務機制使之適應外部環境的變化。財務機制對環境的作用表現為其功能的發揮，而環境對財務機制的作用則表現為約束。所以，財務機制功能的發揮要以相應的環境約束為條件。可以説，財務約束機制是調節財務機制以不斷適應環境的約束、保證財務機制相對穩定並具有一定抗干擾能力的子機制。

財務約束機制包括外部約束機制和內部約束機制兩個方面。外部約束機制是外部環境對企業財務行為的一種限制機能，其主要方式有法律及制度約束、經濟約束、道德約束等。內部約束機制是一種自我約束、自我制衡系統，是一種激勵型約束，主要包括責任約束、制度約束、預算約束、風險約束等。

1.外部約束機制。

(1)法律及制度約束。即國家通過立法或所有者通過制定一系列的規章制度來約束企業的財務行為。我國的社會主義市場經濟還處於初級階段，財務法規制度還不夠完善，在執行中還不同程度地存在着“有法不依、執法不嚴”的現象。因此，必須進一步加強立法，加大執法力度，以適應市場經濟發展的要求。

(2)經濟約束。即通過利用價格、税收、利息等經濟槓桿來規範和約束企業的財務行為。在市場經濟條件下，企業雖然具有理財自主權，但這種權力要受到經濟槓桿的約束。例如：企業所確認的成本一旦超出規定範圍，税務部門就會加徵税費並課以罰款；當企業負債過重、財務風險增大時，銀行部門就會緊縮銀根或提高利率，以限制企業再貸款。

(3)道德約束。道德約束依靠社會輿論、社會評價的力量，以及人們內心的信念、理想等精神力量來影響和約束員工的行為，從而達到規範財務工作的目的。這是一種無形的潛移默化的約束力量。要加強道德約束，就要建立道德規範體系，強化道德灌輸機制，加強正面引導和道德教育，提高財務人員的道德修養。

2.內部約束機制。

(1)責任約束。即通過建立健全企業經濟責任制，落實經濟責任，並將經濟責任的履行情況與經濟利益掛鈎的一種約束方式。這種約束方式具體體現在企業的資金、成本、利潤等主要責任層次上。

(2)制度約束。即通過建立健全企業內部管理制度特別是財務制度來約束企業的財務行為。企業內部管理制度很多，涉及生產、經營、管理的方方面面。僅就財務約束機制而言，主要包括籌資管理制度、投資管理制度、成本管理制度、費用管理制度、利潤分配製度等。

(3)預算約束。即通過財務預算的編制和執行來達到約束企業財務行為的目的。預算約束的作用主要表現在以下幾個方面：①確定企業的總目標以及企業內部各責任單位及個人的經濟責任；②協調企業內部各責任單位及個人的經濟活動；③控制企業的日常經濟活動；④評價企業內部各責任單位及個人的工作業績。由此可見，預算對企業財務行為既有事前約束，又有事中、事後約束，是構成企業財務約束機制的一個重要因素。

(4)風險約束。即運用風險機制，引進風險觀念，直接以經濟利益的誘導和虧損破產的壓力作用於企業，引導企業有效地預防和控制財務風險。